В Казахстане предлагается поменять правила накопительной пенсии — разбираем в обзоре El.kz, что изменится и для кого.
Сегодня каждый работающий казахстанец отчисляет 10% своей зарплаты на личный пенсионный счёт в ЕНПФ. Работодатель сверху платит дополнительные взносы — ОПВР, которые в 2026 году составляют 3,5% и к 2028 году вырастут до 5%. Но эти деньги работодателя до сих пор идут на условный счёт — они формально существуют, но полноценной собственностью работника не являются и по наследству не передаются.
Есть и другая проблема, о которой говорят реже. Накопления на личном счету рассчитаны примерно до 80 лет. Если человек живёт дольше — деньги заканчиваются, и он остаётся только на базовой государственной пенсии. Для большинства это резкое падение дохода.
Что такое модель «4+1» простыми словами
Когда ставка ОПВР дойдёт до 5%, её предлагают разделить на две части. 4% пойдут напрямую на личный счёт работника — это уже его деньги, его собственность, которую можно наследовать. Ещё 1% пойдёт в общий страховой фонд — коллективный резерв для тех, кто перешагнул 80 лет и исчерпал личные накопления.
В итоге на личном счёте будет накапливаться уже 14% от зарплаты вместо нынешних 10%. Разница за 40 лет работы оказывается очень ощутимой.
Что говорят расчёты ЕНПФ
Ранее ЕНПФ опубликовал расчёты для человека, начавшего работать в 2024 году. При минимальной зарплате накопления вырастут с 8,8 млн до 12,2 млн тенге, а ежемесячная выплата — с 47 538 до 65 919 тенге.
При медианной зарплате накопления вырастут с 29,8 млн до 41,4 млн, выплата — вырастер с 161 471 до 224 004 тенге.
При среднемесячной зарплате накопления вырастут с 42,6 млн до 59,2 млн тенге, а пенсионная выплата — с 231 144 до 320 548 тенге.
Именно здесь и появляется та самая цифра в 220–320 тысяч тенге — при средней зарплате новая система впервые реально её достигает.
По данным Бюро национальной статистики, медианная зарплата в Казахстане постоянно растет. К четвёртому кварталу 2025 года медианная зарплата подросла до 339 912 тенге, а среднемесячная номинальная превысила 473 тысячи тенге.
Как растет ОПВР работодателей
ОПВР растёт ежегодно по утверждённому графику: в 2026 году — 3,5%, в 2027-м — 4,5%, и в 2028 году достигнет финальных 5%. Именно тогда, с 2028 года, и станет возможным введение модели «4+1» — когда эти 5% будут делиться на 4% на личный счёт и 1% в общий страховой фонд. До этого момента все взносы работодателя по-прежнему уходят на условный счёт и не являются собственностью работника.
Что значит порог в 80 лет
Представьте: вы всю жизнь копили на пенсионном счёте, вышли на пенсию и начали получать ежемесячные выплаты. Деньги рассчитаны примерно на 17 лет после выхода на пенсию. Если живёте дольше — счёт обнуляется, дальше только базовая государственная пенсия, которая значительно меньше.
Именно для этого и нужен тот 1%, который уходит в общий страховой фонд. На эти деньги человеку покупается пожизненный аннуитет через страховую компанию — выплаты продолжаются столько, сколько живёт человек. Умер раньше — деньги остаются в общем котле и идут тем, кто живёт дольше. Классическая страховая логика: все скидываются, чтобы никто не остался без денег в глубокой старости.
Что важно понимать
Это пока предложение, а не принятый закон. Уже накопленные взносы работодателя планируют перевести на личные счета, а первые поступления в общий страховой фонд ожидаются с 2027 года. Дополнительная нагрузка ложится на бизнес — и это вызывает вопросы у работодателей. Реальный размер выплат будет зависеть от доходности инвестиций ЕНПФ, инфляции и демографии — переменных, которые никто точно не знает на десятилетия вперёд.